Mathématiques financières avec VBA Excel- Construisez votre bibliothèque de fonctions

Ce livre s’adresse directement aux étudiants en finance, aux professionnels du secteur — qu’ils travaillent en front office ou en middle office — ainsi qu’aux informaticiens souhaitant maîtriser les fondamentaux des mathématiques financières. Il s’agit d’un guide simple, pratique et convivial qui vous aide à créer, étape par étape, une bibliothèque de fonctions financières évolutives, portables et fiables grâce à Microsoft® Excel (à partir de la version 2002).

Avec de nombreux exemples clairs, cet ouvrage vous permet de vous familiariser progressivement avec le langage VBA et les mathématiques financières. Il aborde six domaines fonctionnels de manière accessible : les dates, les taux d’intérêt, les instruments à taux fixe, les instruments à taux variable, les swaps et les titres indexés sur l’inflation.

Par exemple, les fonctions liées aux dates vous aident à déterminer les fractions d’années en tenant compte du calendrier TARGET, en utilisant différentes bases comme exact/exact, exact/360, et 30/360. En ce qui concerne les taux, vous apprendrez à construire une courbe de taux zéro coupon ou à calculer les taux forwards.

Pour les instruments à taux fixe et variable, le livre couvre la détermination du taux actuariel, le calcul de son prix par actualisation de ses flux sur une courbe de taux, ainsi que sa sensibilité à chaque point de cette courbe. Les fonctions concernant les swaps vous permettront de déterminer le taux fixe d’un swap, ainsi que le spread qui égalise les prix de la jambe fixe et de la jambe variable.

De plus, les fonctions sur les titres indexés sur l’inflation vous montreront comment calculer l’inflation point mort d’un instrument. De nombreuses autres fonctions essentielles en finance sont également expliquées en détail. La dernière partie de l’ouvrage présente une application concrète à travers la couverture d’un portefeuille et l’utilisation des formulaires en VBA.

Vous allez adorer découvrir ces concepts et les mettre en pratique !